篩選結(jié)果 共找出232題

下列哪項最簡要地說明了蒙特卡羅模擬技術(shù)？


A

使用假定的變量估計現(xiàn)金流來進(jìn)行資本投資項目的測試。

B

通過確定獨立于風(fēng)險的現(xiàn)金流量發(fā)生時間來評估項目的成功。


C

它使用重復(fù)隨機抽樣和計算算法來計算該項目最可能結(jié)果的范圍。


D

如果一個案例中給定的變量不同與其他案例不同，假設(shè)分析技術(shù)用于評估項目的凈現(xiàn)值、

內(nèi)部收益率和其它盈利能力指標(biāo)是怎樣變化的。

投資者應(yīng)該收到的回報和投機收益間的無差異現(xiàn)金量稱為：


A

投資β系數(shù)。


B

協(xié)方差。


C

方差。


D

確定性等價。

在資本預(yù)算中敏感性分析用于：


A

確定能夠改變而不產(chǎn)生不可接受結(jié)果的變量金額。


B

確定約束條件下的最優(yōu)邊際貢獻(xiàn)。


C

確定所需的市場份額，使得新產(chǎn)品具有可行性并且能夠被接受。


D

模擬隨機的客戶對新產(chǎn)品的反應(yīng)。

蘇珊·海因斯利用以下內(nèi)容估計其公司下年的每股收益（EPS）。

銷售額為20,000,000美元。

銷貨成本為銷售額的70%

一般及管理費用為300,000美元

銷售費用100,000美元加上銷售額的10%

5,000,000美元利率為8%的未償債務(wù)

實際稅率35%

普通流通股為2,000,000股

她現(xiàn)在對銷售預(yù)測變化時每股收益的敏感性感興趣，銷售增長10%將增加每股收益：


A

每股13美分。


B

每股10.4美分。


C

每股20美分。


D

每股7美分。

當(dāng)評估資本預(yù)算項目時，公司的財務(wù)主管想知道營業(yè)利潤的變化和項目使用年限的年數(shù)，如何影響其盈虧平衡內(nèi)部收益率。該財務(wù)主管最可能使用：


A

學(xué)習(xí)曲線分析。


B

蒙特卡洛模擬。


C

敏感性分析。


D

情景分析。

下列哪種評估項目風(fēng)險的方法將預(yù)計現(xiàn)金流轉(zhuǎn)變?yōu)闊o風(fēng)險現(xiàn)金流量？


A

模擬。


B

敏感性分析。


C

本資產(chǎn)定價模型。


D

確定等值法。

如果其他競爭者有進(jìn)入市場并獲取未來現(xiàn)金流量盈利的極大可能性，那么該公司最有可能選擇哪種實物期權(quán)？

A

?放棄期權(quán)。

B

擴張期權(quán)。

C

適應(yīng)期權(quán)。

D

延遲期權(quán)。

用來計算確定性等價凈現(xiàn)值的恰當(dāng)折現(xiàn)率是：


A

無風(fēng)險利率。


B

權(quán)益資本成本。


C

債務(wù)成本。


D

風(fēng)險折現(xiàn)率。

當(dāng)使用公司的資本成本作為評估一個資本項目的折現(xiàn)率時，一個主要的提醒是？


A

機會成本可能被扭曲。


B

資本成本可能需要進(jìn)行風(fēng)險調(diào)整。


C

評價通常拒絕高風(fēng)險的項目。


D

低風(fēng)險項目得到青睞

以下哪項不是仿真模型的優(yōu)點：


A

產(chǎn)生解決問題的最佳辦法。


B

允許假設(shè)類型的問題。


C

不干擾真實世界系統(tǒng)。


D

允許研究變量的交互作用。